Ипотечный пузырь: Повторится ли в России кризис 2008 года Что напугало Центробанк и стоит ли торопиться купить жилье в кредит

Центробанк заявил об угрозе формирования пузыря на ипотечном рынке. Если он лопнет, Россию накроет кризис, аналогичный тому, что произошел в США в 2008 году. Чтобы не допустить нового удара по экономике, в ближайшее время планируется ужесточить правила выдачи ипотеки.

The Village рассказывает, чем вызваны опасения Центробанка, насколько реальна угроза и стоит ли бежать за кредитом на покупку жилья уже сейчас.

Что напугало Центробанк

Поводом для паники послужила новая стратегия Агентства по ипотечному жилищному кредитованию. Оно полагает, что к 2020 году сумма выданных россиянам ипотечных кредитов увеличится с нынешних 4,8 триллиона рублей до 10 триллионов. Согласно прогнозу, на фоне рекордного снижения ставок уже в 2018 году желающие сменить жилье возьмут примерно в полтора раза больше кредитов — как в количественном, так и в денежном выражении. Речь идет об 1,6 миллиона ссуд на 2,8 триллиона рублей.

Центробанк предупреждает, что прогнозируемый АИЖК рост ипотечного рынка невозможен при сохранении качества кредитов. Поэтому выдача денег такими темпами может привести к появлению пузыря. На это уже обратил внимание и президент страны Владимир Путин. В АИЖК же настаивают, что причин для беспокойства нет.

Может ли повториться кризис


Алексей Новиков

руководитель ипотечного центра Est-a-Tet

Спрос на ипотеку вполне может вырасти в полтора раза. Сегодня примерно половина сделок проходит с привлечением ипотеки. И чем ниже сегмент жилья, тем выше процент ипотеки. В экономклассе этот показатель достигает 75 %, в комфорте — 52 %, в бизнес-классе — 35 %, а в элитном сегменте — 14 %. Пузырь может возникнуть, если рынок ипотеки увеличится в три раза, но в таком случае его вовремя и грамотно смогут приостановить и урегулировать путем ужесточения требований к заемщику.


Елена Сударикова

руководитель отдела анализа банковских продуктов портала Banki.ru

Если посмотреть на статистику, то отчетливо видно, почему ипотека стала привлекательнее: средняя ставка по кредитам на покупку недвижимости в январе 2016 года составляла 14,71 %, в декабре того же года — 13,52 % , а сейчас — 11,11 % годовых. Ставка снижается, значит, ипотека становится доступной для большего числа граждан. И их интерес понятен: большинство россиян сейчас не могут приобрести недвижимость без помощи банка. В результате ипотека растет ускоренными темпами. Если предположить, что снижение ставок продолжится, то обозначенный в стратегии АИЖК рост может оказаться вполне вероятным.

В России речи об этом нет. И в ближайшую пятилетку не будет

Андрей Хохрин

начальник управления по работе с состоятельными клиентами «ЦЕРИХ Кэпитал Менеджмент»

Сомнительно, что выдача кредитов будет расти такими темпами. Люди активно берут ипотеку, когда дорожает недвижимость. Возникает иллюзия, что ты тратишь меньше, чем получаешь. А с 2014 года рублевые цены на недвижимость только снижаются. Долларовые просто рухнули. К тому же не исключаются ослабление рубля и рост кредитных ставок. Да и сами ставки — не 5 % годовых. Ипотека сейчас — путь для объективно нуждающихся.

В 2007 году, когда последовательно рухнули Fannie Mae и Freddie Mac, в США уже на протяжении десяти лет наблюдался стремительный рост цен на недвижимость. Этот рост сперва послужил причиной закредитованности рынка, а затем сам же и поддерживался растущей закредитованностью. Обвал произошел в форме схлопывания классического кредитного пузыря. В России сейчас речи об этом нет. И в ближайшую пятилетку не будет.


Михаил Куликов

директор департамента вторичного рынка «ИНКОМ-Недвижимость»

В Америке до 2008 года банки в большом объеме предлагали ипотечные программы без первоначального взноса. Кредиты выдавали фактически неплатежеспособным гражданам. И число покупателей, оформлявших ипотеку, было весьма значительно — это были почти все американцы, приобретавшие жилье. Чем все это закончилось, мы знаем — жесточайшим кризисом.

В нашей стране сейчас совершенно иная ситуация: программы без первоначального взноса — исключение из правил, количество ипотечных покупателей не настолько значительно, а банки гораздо серьезнее рассматривают заемщиков на предмет платежеспособности. Они ориентируются на опыт предыдущего кризиса, когда даже те финансовые организации, что считались незыблемыми столпами, в итоге обанкротились.

Стоит ли поторопиться с оформлением ипотеки

Михаил Куликов

директор департамента вторичного рынка «ИНКОМ-Недвижимость»

По нашим прогнозам, новые ограничения Центробанка благотворно повлияют на рынок недвижимости и, возможно, даже приведут к увеличению числа ипотечных сделок. Причина вот в чем: из-за заемщиков, берущих ипотеку с минимальным первоначальным взносом или без него и впоследствии зачастую задерживающих выплату по кредиту, банки несут убытки и в результате не могут сильно снижать ставки. Если же проблемных заемщиков из-за ужесточения условий выдачи кредитов будет меньше, то сократятся риски банков, и они с большей охотой пойдут на снижение ставок. В особенности в русле инициатив Центробанка по уменьшению ключевой ставки.

Кроме того, в 2018 году продолжится снижение цен на «вторичке». Основные причины — низкий уровень платежеспособности населения и его неуверенность в стабильности своего материального положения, а также жесткая конкуренция вторичного рынка с сегментом новостроек.

Тем, кто не умеет копить, лучше обратиться за кредитом уже сейчас

Елена Сударикова

руководитель отдела анализа банковских продуктов портала Banki.ru

С нового года начинает действовать ограничение, направленное на снижение риска появления пузыря: для кредитов с первоначальным взносом менее 20 % будет устанавливаться повышенный коэффициент риска — 150 %, менее 10 % — 200 %. Это означает, что банкам придется повысить либо минимальный взнос, либо ставку. Сами банки в этом не видят ничего страшного, так как сегодня доля таких кредитов по разным данным невелика: около 5–6 % от общего количества, хотя четверть всех предложений банков сегодня предусматривают возможность низкого первоначального взноса.

Поэтому тем, кто не умеет или не любит копить, и рассчитывал в 2018 году взять ипотеку, имея на руках менее 20 % стоимости недвижимости, возможно, стоит обратиться за кредитом уже сейчас, пока не вступили в действие поправки регулятора, а банки не скорректировали условия по своим программам.


Андрей Хохрин

начальник управления по работе с состоятельными клиентами «ЦЕРИХ Кэпитал Менеджмент»

Новых ограничений не будет. Пустующее жилье нужно продавать. Программа реновации — косвенное свидетельство, что новый жилищный фонд нуждается хоть в какой-то продаже. Ставки снизятся, наверное, процентов до шести. Низкая инфляция и низкий же потребительский спрос — в помощь. Так что выбирайте ипотеку неспешно, смело торгуйтесь с банками и ждите улучшения условий.


Share
скопировать ссылку

Читайте также:

Рост цен и банкротства: К чему приведет отказ от долевого строительства
Рост цен и банкротства: К чему приведет отказ от долевого строительства Выяснили у экспертов, удастся ли Путину защитить россиян от мошенников
Рост цен и банкротства: К чему приведет отказ от долевого строительства

Рост цен и банкротства: К чему приведет отказ от долевого строительства
Выяснили у экспертов, удастся ли Путину защитить россиян от мошенников

«Днище дна»: Как дольщики дожидаются своих квартир
«Днище дна»: Как дольщики дожидаются своих квартир Что происходит с долевым строительством и почему дольщики хотят стать пострадавшими
«Днище дна»: Как дольщики дожидаются своих квартир

«Днище дна»: Как дольщики дожидаются своих квартир
Что происходит с долевым строительством и почему дольщики хотят стать пострадавшими

Я обманутый дольщик и живу в недостроенном доме
Я обманутый дольщик и живу в недостроенном доме Жизнь на большой замороженной стройке
Я обманутый дольщик и живу в недостроенном доме

Я обманутый дольщик и живу в недостроенном доме
Жизнь на большой замороженной стройке

Жители микроквартир Москвы и Подмосковья
Жители микроквартир Москвы и Подмосковья Как люди обустраивают быт и уживаются друг с другом на 25 квадратных метрах
Жители микроквартир Москвы и Подмосковья

Жители микроквартир Москвы и Подмосковья
Как люди обустраивают быт и уживаются друг с другом на 25 квадратных метрах

Тэги

Бренды

Прочее

Новое и лучшее

«Работа в госучреждениях — это активизм»

20 фильмов зимы

Неймдроппинг, протест и самокопание: Почему «Красота и уродство» Оксимирона — самый удобный альбом года?

Адвент-календари Kiehl’s и Lumene, мусс для губ Morphe, аромасвечи с кардамоном Windsor’s Soap и другие новинки декабря

10 лучших ресторанов осени в Петербурге

Первая полоса

«Работа в госучреждениях — это активизм»
«Работа в госучреждениях — это активизм» Даша Серенко — о новой книге «Девочки и институции», травле, фемписьме и госнасилии
«Работа в госучреждениях — это активизм»

«Работа в госучреждениях — это активизм»
Даша Серенко — о новой книге «Девочки и институции», травле, фемписьме и госнасилии

20 фильмов зимы

20 фильмов зимыОт возвращения «Матрицы» до комедии об эвтаназии Франсуа Озона

20 фильмов зимы

20 фильмов зимы От возвращения «Матрицы» до комедии об эвтаназии Франсуа Озона

Неймдроппинг, протест и самокопание: Почему «Красота и уродство» Оксимирона — самый удобный альбом года?
Неймдроппинг, протест и самокопание: Почему «Красота и уродство» Оксимирона — самый удобный альбом года? Первые мысли после прослушивания пластинки
Неймдроппинг, протест и самокопание: Почему «Красота и уродство» Оксимирона — самый удобный альбом года?

Неймдроппинг, протест и самокопание: Почему «Красота и уродство» Оксимирона — самый удобный альбом года?
Первые мысли после прослушивания пластинки

Адвент-календари Kiehl’s и Lumene, мусс для губ Morphe, аромасвечи с кардамоном Windsor’s Soap и другие новинки декабря
Адвент-календари Kiehl’s и Lumene, мусс для губ Morphe, аромасвечи с кардамоном Windsor’s Soap и другие новинки декабря
Адвент-календари Kiehl’s и Lumene, мусс для губ Morphe, аромасвечи с кардамоном Windsor’s Soap и другие новинки декабря

Адвент-календари Kiehl’s и Lumene, мусс для губ Morphe, аромасвечи с кардамоном Windsor’s Soap и другие новинки декабря

10 лучших ресторанов осени в Петербурге
10 лучших ресторанов осени в Петербурге Возвращение кафе «Рубинштейн» и бара Mishka, All Grain, Numero Zero и Mercado del Sol
10 лучших ресторанов осени в Петербурге

10 лучших ресторанов осени в Петербурге
Возвращение кафе «Рубинштейн» и бара Mishka, All Grain, Numero Zero и Mercado del Sol

Менять профессию — нормально. Рассказываем, как принять решение о поиске новой работы
Спецпроект
Менять профессию — нормально. Рассказываем, как принять решение о поиске новой работы
Менять профессию — нормально. Рассказываем, как принять решение о поиске новой работы
Спецпроект

Менять профессию — нормально. Рассказываем, как принять решение о поиске новой работы

«The Beatles: Get Back»: Док Питера Джексона длится почти восемь часов. Почему его стоит смотреть не только фанатам?
«The Beatles: Get Back»: Док Питера Джексона длится почти восемь часов. Почему его стоит смотреть не только фанатам?
«The Beatles: Get Back»: Док Питера Джексона длится почти восемь часов. Почему его стоит смотреть не только фанатам?

«The Beatles: Get Back»: Док Питера Джексона длится почти восемь часов. Почему его стоит смотреть не только фанатам?

Как провести первую неделю зимы в Москве
Как провести первую неделю зимы в Москве День рождения Powerhouse, фестиваль японского кино и Boiler Room
Как провести первую неделю зимы в Москве

Как провести первую неделю зимы в Москве
День рождения Powerhouse, фестиваль японского кино и Boiler Room

Что покупать и куда идти на non/fiction№23?
Что покупать и куда идти на non/fiction№23? Главные книги и события московской книжной ярмарки
Что покупать и куда идти на non/fiction№23?

Что покупать и куда идти на non/fiction№23?
Главные книги и события московской книжной ярмарки

Где ужинать прямо сейчас: Гастрокритики и фуди советуют рестораны, кафе и бистро для отличного вечера
Где ужинать прямо сейчас: Гастрокритики и фуди советуют рестораны, кафе и бистро для отличного вечера
Где ужинать прямо сейчас: Гастрокритики и фуди советуют рестораны, кафе и бистро для отличного вечера

Где ужинать прямо сейчас: Гастрокритики и фуди советуют рестораны, кафе и бистро для отличного вечера

Кто такие слэш-люди
Спецпроект
Кто такие слэш-люди Певица Ella и блогер Лиза Гусевская — о том, как они совмещают несколько профессий
Кто такие слэш-люди
Спецпроект

Кто такие слэш-люди
Певица Ella и блогер Лиза Гусевская — о том, как они совмещают несколько профессий

Люди, которые победили депрессию

Люди, которые победили депрессию

Люди, которые победили депрессию

Люди, которые победили депрессию

Деловой квартал на Неве: Что нужно знать о «Невской Ратуше»
Промо
Деловой квартал на Неве: Что нужно знать о «Невской Ратуше»
Деловой квартал на Неве: Что нужно знать о «Невской Ратуше»
Промо

Деловой квартал на Неве: Что нужно знать о «Невской Ратуше»

9 новых и лучших ресторанов, кафе и баров этой осени
9 новых и лучших ресторанов, кафе и баров этой осени
9 новых и лучших ресторанов, кафе и баров этой осени

9 новых и лучших ресторанов, кафе и баров этой осени

Автомобильный дзен
Промо
Автомобильный дзен Как онлайн-подписка на автомобили решает проблемы современных водителей
Автомобильный дзен
Промо

Автомобильный дзен
Как онлайн-подписка на автомобили решает проблемы современных водителей

По-честному: Почему бренды все чаще отказываются от скидок и распродаж в «черную пятницу»?
По-честному: Почему бренды все чаще отказываются от скидок и распродаж в «черную пятницу»?
По-честному: Почему бренды все чаще отказываются от скидок и распродаж в «черную пятницу»?

По-честному: Почему бренды все чаще отказываются от скидок и распродаж в «черную пятницу»?

«Прошлой ночью в Сохо» — остроумный триллер Эдгара Райта
«Прошлой ночью в Сохо» — остроумный триллер Эдгара Райта Свингующий Лондон, зловещие сны и слишком близкое прошлое
«Прошлой ночью в Сохо» — остроумный триллер Эдгара Райта

«Прошлой ночью в Сохо» — остроумный триллер Эдгара Райта
Свингующий Лондон, зловещие сны и слишком близкое прошлое

Архитектор, дизайнер, диджей: Кем был Вирджил Абло и как он изменил индустрию моды
Архитектор, дизайнер, диджей: Кем был Вирджил Абло и как он изменил индустрию моды 28 ноября не стало дизайнера Off-White и креативного директора Louis Vuitton
Архитектор, дизайнер, диджей: Кем был Вирджил Абло и как он изменил индустрию моды

Архитектор, дизайнер, диджей: Кем был Вирджил Абло и как он изменил индустрию моды
28 ноября не стало дизайнера Off-White и креативного директора Louis Vuitton

Что делать, если работодатели вас считают «оверквалифайд»?
Что делать, если работодатели вас считают «оверквалифайд»? И как таким людям удается найти работу
Что делать, если работодатели вас считают «оверквалифайд»?

Что делать, если работодатели вас считают «оверквалифайд»?
И как таким людям удается найти работу

«На близком расстоянии» — редкий пример удачного фильма о локдауне. Мы поговорили с его режиссером Григорием Добрыгиным
«На близком расстоянии» — редкий пример удачного фильма о локдауне. Мы поговорили с его режиссером Григорием Добрыгиным
«На близком расстоянии» — редкий пример удачного фильма о локдауне. Мы поговорили с его режиссером Григорием Добрыгиным

«На близком расстоянии» — редкий пример удачного фильма о локдауне. Мы поговорили с его режиссером Григорием Добрыгиным

Подпишитесь на рассылку